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基金经理基本信息:魏晓雪,硕士,2003 年毕业于浙江大学,获经济学学士学位。2015 年获得复旦大学经济学硕士学位。2006 年10 月至2009 年9 月曾在鹏远(北京)管理咨询有限公司上海分公司(原凯基管理咨询有限公司)担任研究员;2009 年10 月加入光大保德信基金管理有限公司担任高级研究员;2012 年11 月15 日起任基金经理;2014 年任研究部副总监;2017 年任研究部总监。于2022 年12 月加入路博迈基金管理(中国)有限公司。根据路博迈基金披露信息,公司首只权益类公募产品——路博迈中国机遇混合型证券投资基金获批,并计划于五月份正式募集,由公司副总经理,权益CIO 魏晓雪女士拟任基金经理。
基金经理投资业绩:光大新增长在魏晓雪任职区间内共获得了271.92%的区间收益,年化收益为14.73%,排名约位于同类产品前三分之一,长期业绩表现较优,而风险调整后收益同样位于同类产品中上游。从历史业绩来看,基金在2016 年以来业绩迎来上升,相较同类基金排名分位点稳定提升,超额收益持续向上,同时风险控制效果更好。从风格板块得分来看,基金经理呈现均衡偏成长风格,风格并不极致。
基金经理操作特征:基金经理多数时间淡化择时,面对极端市场环境会进行仓位调整;基金经理行业配置较为均衡,不偏好极端的配置。会自上而下通过宏观判断调整行业结构,同时也会通过行业比较进行主线选择后,自下而上进行标的选择;基金经理选股时注重对于企业的行业赛道、商业模式和管理层的考量。实际持仓中兼顾大中小市值标的,所选个股在具备成长性和盈利能力的同时,整体估值水平较为合理,不追逐热点。基金经理除了注重行业层面的均衡布局外,在进行个股权重分配时也会较为均衡。整体选股胜率较高。视角相对长期,换手率低于同类平均水平。
风险提示:1)基金过往业绩并不能代表未来表现,本文根据客观数据和评价指标计算,不作为对未来走势的判断和投资建议,报告内涉及的个股案例均为对历史数据的客观分析,同样不构成投资建议;2)作为主动权益类产品,基金的业绩表现与基金经理紧密相关,需要关注基金经理变动对业绩的影响;3)作为一只主动权益类产品,股票价格的波动对组合影响较大,适合具备中高风险承受能力的投资者持有;4)基金经理在入职新基金公司之后还未有具体的产品业绩表现,不排除未来基金经理的投资策略和投资风格发生变化的可能。
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